Аналитика от компании LiteForex

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Евро в гору не пойдет, евро гору обойдет

автор: Дмитрий Демиденко

Марио Драги ставит крест на скором повышении ставок

Основная валютная пара стучится о поддержку на 1,125, а доходность немецких облигаций падает ниже японских аналогов впервые с 2016. Главным виновником стал Марио Драги, который отметил наличие понижательных рисков для экономики еврозоны и заявил, что ЕЦБ беспокоится о побочных эффектах отрицательных процентных ставок и готов с ними бороться. На первый взгляд, речь идет о намеке на нормализацию денежно-кредитной политики. На самом деле нужно понимать, что ставки останутся низкими на протяжении длительного периода времени, а регулятор будет сглаживать потери банковской системы при помощи LTRO или других инструментов. Не самая хорошая новость для евро.

Отрицательные ставки ставят кредиторов в крайне невыгодное положение. Они должны платить центробанку за хранение средств, однако не могут требовать того же от вкладчиков. В результате снижается рентабельность операций, а без здоровой банковской системы представить себе здоровую экономику крайне сложно. Рядовой европеец не готов платить за то, что несет деньги в банк. В отличие от инвесторов. Они впервые с 2016 скупили на аукционе 10-летние немецкие бонды с доходностью -0,05%. По информации Минфина Германии, спрос превышал предложение в 2,6 раз. Снижение темпов роста мировой экономики ускоряет процесс бегства в качество. При этом ставки немецкого рынка долга опустились ниже японских аналогов.

Еврозона идет по пути Страны восходящего солнца и не только готова столкнуться с дальнейшим замедлением потребительских цен, но и может попробовать механизм управления кривой доходности по аналогии с BoJ. В качестве альтернативы рассматривается вариант с дифференцированными процентными ставками для банков, позволяющий последним не платить за размещаемые в центробанке средства.

Таким образом, слова главы ЕЦБ следует расценивать как некий крест на перспективах скорого ужесточения денежно-кредитной политики, что сохраняет уязвимость позиций евро. Доллар, напротив, получил позитивную весточку от внешней торговли. Ее отрицательное сальдо ушло от 10-летних максимумов и оказалось лучше прогнозов экспертов Bloomberg ($51,15 млрд против $57 млрд). Сокращение импорта может сигнализировать как об эффективности проводимой Дональдом Трампом политики протекционизма, так и о замедлении внутреннего спроса и американского ВВП в целом.

Теоретически сужение дефицита внешней торговли США и сокращение положительного сальдо торгового баланса Германии и еврозоны – «медвежий» фактор для EUR/USD. На практике курсы валют определяются потоками капитала, в большей степени, инвестиционного характера. И если в 2018 репатриация капитала на родину американскими компаниями подскочила со $155,1 млрд до $664,9 млрд, то в 2019 этот фактор уже не будет оказывать поддержки гринбеку. Его противники делают ставку на разочаровывающие данные по ВВП США за четвертый квартал. Если вторая оценка не дотянет до прогнозируемых +2,4% кв/кв, «быки» по евро попытаются вернуться выше $1,13.

Читайте далее ru.liteforex.com/blog/analysts-opinions/evro-v-goru-ne-pojdet-evro-goru-obojdet/

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка на 29 марта

EUR/USD

Вчера европейская валюта снижалась относительно доллара США. Развитию «медвежьей» динамики в первой половине дня способствовала публикация слабой макроэкономической статистики из еврозоны по деловым настроениям. В марте индекс делового оптимизма в промышленности снизился с –0,4 до –1,7 пункта при прогнозе аналитиков –0,8 пункта. Индекс настроений в экономике отступил с 106,2 до 105,5 пункта, тогда как инвесторы ожидали снижения лишь до 105,9 пункта. Индикатор делового климата за аналогичный период снизился с 0,69 до 0,53 пункта, что также оказалось хуже ожиданий рынка в 0,66 пункта. После публикации макроэкономической статистики в США позиции евро несколько улучшились, однако коррекция оказалась весьма ограниченной. Годовые данные по ВВП США отразили рост американской экономики на 2,2% г/г после роста на 2,6% г/г в предыдущем периоде. Инвесторы рассчитывали на +2,5% г/г.

GBP/USD

Вчера британский фунт заметно снизился относительно доллара США, обновив минимумы с 21 марта. В центре внимания инвесторов по-прежнему остаётся напряжённая ситуация вокруг Brexit. 29 марта британский парламент намерен провести третье голосование по текущему варианту законопроекта, предложенного правительством Терезы Мэй. Спикер Палаты общин Джон Беркоу отметил, что данное голосование состоится без политической декларации, что будет выгодно отличать его от всех предыдущих. Если парламенту удастся прийти к общему мнению и одобрить соглашение с ЕС, Великобритания продолжит переговоры с Брюсселем вплоть до 22 мая, когда, вероятно, и состоится выход. В противном случае 12 апреля Великобритания будет вынуждена покинуть ЕС без соглашения. Сегодня в ходе азиатской сессии фунт незначительно корректируется вверх при поддержке технических факторов. Помимо итогов заседания парламента, в пятницу в фокусе внимания инвесторов окажется статистика из Великобритании по динамике ВВП за 4-й квартал 2018 года и объёмам потребительского кредитования за февраль.

AUD/USD

Вчера австралийский доллар торговался в различных направлениях относительно валюты США, обновив минимумы с 20 марта. Умеренную поддержку инструменту оказали слабые макроэкономические данные из США по динамике ВВП в 4-м квартале 2018 года. Кроме того, инвесторы негативно отреагировали на выход данных по динамике незавершённых сделок по продаже жилья, которые в феврале сократились на 1,0% и 4,9% г/г, что оказалось значительно хуже ожиданий рынка. Дальнейшему росту инструмента препятствует отсутствие прогресса в переговорах США и Китая по торговому спору. Сегодня в ходе азиатской сессии австралийский доллар растёт при слабой поддержке статистики Австралии по динамике кредитования частного секторе. В феврале показатель вырос с 0,2% м/м до 0,3% м/м, что совпало с ожиданиями рынка.

USD/JPY

Доллар США неуверенно растёт относительно японской иены, обновляя максимумы с 21 марта. Сегодня в ходе азиатской сессии в центре внимания инвесторов находится блок макроэкономической статистики из Японии. Индекс потребительских цен в регионе Токио в марте вырос с 0,6% до 0,9% г/г, тогда как инвесторы ожидали замедления до +0,5% г/г. Инфляция без учёта цен на свежие продукты питания осталась на прежнем уровне 1,1% г/г. Показатель промышленного производства уверенно усилился в месячном выражении на 1,4% при прогнозе в +1,0%, но в годовом выражении рухнул на 1,0% г/г при прогнозе –0,1% г/г.

Нефть

Вчера цены на нефть заметно снизились, обновив минимумы с 25 марта. Поводом к падению стали комментарии Дональда Трампа, который в своём аккаунте в социальной сети Twitter призвал ОПЕК увеличить объёмы добычи, поскольку ситуация на мировых рынках осложняется, а цены на нефть становятся слишком высокими. Впрочем, после публикации американской статистики цены снова пошли вверх, практически нивелировав итоги снижения. Сегодня в центре внимания инвесторов находится блок макроэкономической статистики из США по индексу потребительского доверия за март и динамики продаж новых домов в феврале. Также трейдеры ожидают публикации отчёта Baker Hughes по активным нефтяным платформам в США.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка на 29 марта

EUR/USD

В пятницу европейская валюта уверенно снижалась относительно доллара США, обновив минимумы с 8 марта. Существенное давление на евро по-прежнему оказывают напряжённая ситуация вокруг Brexit и затянувшиеся американо-китайские торговые переговоры. В свою очередь, курс поддерживает неплохая макроэкономическая статистика из Германии. Объёмы розничных продаж выросли на 0,9% м/м в феврале после подъёма на 2,8% м/м в прошлом месяце. Аналитики ожидали снижения на 0,9% м/м. В годовом выражении рост продаж ускорился до 4,7% г/г с прежних +3,1% г/г, что оказалось заметно лучше прогнозов рынка +2,8% г/г. Уровень безработицы в марте ожидаемо снизился с 5,0% до 4,9%, а число безработных снизилось на 7 тысяч после падения на 20 тысяч в феврале. Сегодня в ходе азиатской сессии евро торгуется в восходящем ключе, а инвесторы ожидают публикации статистики по потребительской инфляции в еврозоне за март. Поддержку инструменту оказывают также данные из Китая. Индекс PMI от Caixin укрепился в марте с 49,9 до 50,8 пункта, что оказалось заметно лучше ожиданий аналитиков.

GBP/USD

Британский фунт торгуется разнонаправленно, обновляя минимумы с 11 марта. В пятницу некоторую поддержку курсу оказала макроэкономическая статистика из Великобритании, тогда как напряжённость вокруг Brexit не позволила инструменту вырасти более уверенно. Британский ВВП в 4-м квартале 2018 года поднялся на 0,2% кв/кв и 1,4% г/г, что оказалось несколько лучше прогнозов рынка +0,2% кв/кв и +1,3% г/г. 29 марта в парламенте страны состоялось очередное голосование за соглашение о выходе Великобритании из ЕС. Несмотря на все усилия Терезы Мэй и близость крайних сроков, обозначенных ЕС, парламентарии вновь отклонили документ, что усиливает риски выхода по «жёсткому» сценарию. Страна должна будет покинуть ЕС 12 апреля, если соглашение так и не будет одобрено.

AUD/USD

В пятницу австралийский доллар умеренно вырос относительно валюты США, скорректировавшись после уверенного снижения в середине недели. Поддержку курсу оказали не самые сильные макроэкономические публикации из США, а также ожидание положительного исхода американо-китайских торговых переговоров. Сегодня в ходе азиатской сессии, открывшейся с восходящим гэпом, инструмент торгуется разнонаправленно. Положительному скачку курс обязан решению КНР отложить введение новых импортных пошлин на ряд американских товаров и сильным публикациям из Китая. Так, индекс деловой активности в сфере услуг в марте вырос с 54,3 до 54,8 пункта при прогнозе 54,1 пункта. Уровень деловой активности в производственной сфере NBS в марте укрепился с 49,2 до 50,5 пункта. Аналитики прогнозировали рост лишь до 49,5 пункта.

USD/JPY

Доллар США продолжает умеренно расти относительно японской иены, обновляя максимумы с 20 марта. В минувшую пятницу на рынок поступило довольно большое количество ключевой макроэкономической статистики из Японии и США. Японские данные порадовали трейдеров уверенным ростом индекса потребительских цен в регионе Токио с +0,6% г/г до +0,9% г/г, но разочаровали замедлением роста объёмов розничных продаж и промышленного производства в годовом выражении. Статистика из США указала на продолжающийся рост продаж новых домов в феврале и увеличение потребительского доверия в марте. Среди негативных моментов можно отметить слабую статистику по личным доходам и расходам граждан в январе-феврале, которая оказалась хуже прогнозов рынка. Сегодня в ходе азиатской сессии умеренную поддержку иене оказывает статистика по индексу PMI Nikkei в производственном секторе. В марте показатель вырос с 48,9 до 49,2 пункта при прогнозе о сохранении значения.

Нефть

В пятницу цены на нефть выросли, обновив рекордные максимумы с 13 ноября 2018 года. Санкции США в отношении иранской и венесуэльской нефти и политика ОПЕК+, направленная на планомерное сокращение объёмов добычи нефти, значительно поддерживают инструмент. Давление США в отношении венесуэльского энергоносителя приводит к постепенному отказу от него и в ряде других стран, в частности, в Японии. На котировки также положительно повлиял пятничный отчёт Baker Hughes по активным нефтяным платформам. За неделю количество буровых в США снизилось с 824 до 816 единиц, что стало шестым снижением подряд.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка на 29 марта

EUR/USD

Европейская валюта продолжает снижаться относительно американского доллара, обновляя минимумы с 8 марта. Давление на инструмент оказывает не самая сильная макроэкономическая статистика из Европы и неопределённые перспективы вокруг процесса Brexit. Вчера инвесторы с разочарованием встретили данные по индексу деловой активности в производственном секторе от Markit. Мартовский индекс резко снизился с 49,3 до 47,5 пункта, что почти совпало с прогнозами аналитиков в 47,6 пункта. Индекс потребительских цен за аналогичный период, согласно предварительным оценкам, замедлился с +1,5% г/г до +1,4% г/г, тогда как прогнозы не предполагали каких-либо изменений показателя. Базовый индекс потребительских цен вырос лишь на 0,8% г/г в марте после роста на 1,0% г/г в прошлом месяце. Сегодня в ходе азиатской сессии евро также торгуется в нисходящем ключе, а инвесторы ожидают публикации европейской статистики по индексам цен производителей и выступления представителя ЕЦБ Питера Прэта.

GBP/USD

Вчера британский фунт вырос, скорректировавшись после уверенного снижения на прошлой неделе. Появлению положительной динамики способствовала макроэкономическая статистика из Великобритании и США, кроме того, инвесторы продолжали отслеживать ситуацию вокруг Brexit. Индекс деловой активности в производственном секторе от Markit в марте вырос с 52,1 до 55,1 пункта вопреки прогнозам о снижении до 51,0 пункта. Американские данные по индексам оказались не столь однозначны. Индекс от ISM в производственном секторе вырос с 54,2 до 55,3 пункта, однако показатель от Markit указал на снижение с 53,0 до 52,4 пункта, что оказалось хуже ожиданий рынка в 52,5 пункта. Что касается ситуации вокруг Brexit, то здесь какого-либо прогресса не наблюдается. В понедельник британский парламент отклонил все четыре рассматриваемых альтернативных варианта сделки, а ранее, в пятницу, в третий раз отказался от текущего варианта соглашения с ЕС. Ситуация идёт к тому, что Великобритании придётся покинуть ЕС 12 апреля без соглашения, однако часть аналитиков рассчитывает на то, что в случае несогласования итоговой сделки правительство будет вынуждено попросить о значительном переносе крайних сроков.

AUD/USD

Австралийский доллар начал торги новой недели на Forex незначительным гэпом вверх, что было вызвано оптимистичными макроэкономическими публикациями из Китая. Кроме того, Пекин приостановил введение новых импортных пошлин на ряд американских товаров, что свидетельствует о том, что в процессе торговых переговоров с США наметился определённый прогресс. В настоящий момент стороны готовятся к очередному раунду переговоров, которые пройдут в Вашингтоне. Сегодня в ходе азиатской сессии инструмент снижается после публикации протоколов заседания РБА по процентной ставке. Как и ожидалось, регулятор оставил ставку на отметке в 1,5%, отметив, что текущий уровень оптимален для поддержания экономической ситуации в стране. При этом в РБА вновь посетовали на растущие внешние экономические риски, влияющие на динамику роста национальной экономики. Регулятор практически добился желаемых результатов по инфляции и в 2020 году ожидает рост потребительских цен свыше целевого уровня в 2%.

USD/JPY

Вчера доллар США уверенно вырос относительно японской иены, обновив максимумы с 20 марта, при поддержке слабых макроэкономических данных из Японии. Так, индекс деловой активности в секторе услуг Tankan в первом квартале 2019 года снизился с 24 до 21 пунктов, а индекс активности для крупных производителей за аналогичный период рухнул с 15 до 8 пунктов, тогда как инвесторы рассчитывали на снижение лишь до 12 пунктов. При этом индекс PMI Nikkei в производственном секторе в марте вырос с 48,9 до 49,2 пункта, что превысило прогнозы аналитиков, но все равно указывает на негативные тенденции в производстве. Американская статистика также оказалась неоднозначной. В частности, инвесторы с разочарованием встретили данные по розничным продажам. В феврале продажи рухнули на 0,2% м/м после роста на 0,7% м/м в прошлом месяце. Аналитики прогнозировали рост показателя +0,3% м/м.

Нефть

В начале новой недели на Forex цены на нефть уверенно росли, обновив максимумы с ноября 2018 года. Поддержку котировкам по-прежнему оказывает существенное сокращение производства, которого удалось добиться благодаря стараниям ОПЕК+ и, в частности, Саудовской Аравии, заметно перевыполнившей свой план снижения поставок. Развитию «бычьей» динамики также способствуют санкции США в отношении венесуэльской и иранской нефти. Сегодня в центре внимания инвесторов находится отчёт американского нефтяного института по запасам нефти за неделю на 25 марта.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала уверенный рост против доллара США в среду, скорректировавшись вверх после 6-дневного нисходящего ралли, которое привело к обновлению локальных минимумов от 7 марта. Поддержку EUR оказали опубликованные в среду макроэкономические данные из еврозоны. Индекс деловой активности в секторе услуг от Markit в марте вырос с 52.8 до 53.3 пункта при ожидаемом снижении до 52.7 пункта. Составной индекс деловой активности в производственном секторе за аналогичный период снизился с 51.9 до 51.6 пункта, что всё же оказалось лучше прогнозов 51.3 пункта. Объёмы розничных продаж в еврозоне в феврале показали рост на 0,4% м/м и 2,8% г/г, что выше ожиданий рынка (0,2% м/м и 2,3% г/г). В свою очередь, доллар негативно отреагировал на выход отчёта ADP по занятости. Согласно опубликованным данным, в марте показатель вырос лишь на 129 тысяч рабочих мест против ожидаемого роста на 170 тысяч и роста на 198 тысяч в прошлом месяце. В фокусе внимания трейдеров сегодня находится публикация протоколов последнего заседания ЕЦБ по монетарной политике.

GBP/USD

Британский фунт торгуется в восходящем ключе, обновляя локальные максимумы от 28 марта. Несмотря на серьёзные проблемы вокруг процесса Brexit, инвесторы с оптимизмом смотрят на перспективы новой отсрочки. Тереза Мэй накануне объявила о готовности провести ряд переговоров с оппозиционной Лейбористской партией, чтобы согласовать совместный план действий. Данное решение уже вызвало критику со стороны её однопартийцев, что потенциально может привести к обострению политической ситуации. Впрочем, Мэй сейчас волнует лишь судьба предстоящего Brexit, и она всеми силами пытается не допустить выхода страны без сделки. Накануне глава Европейской комиссии Жан-Клод Юнкер заявил, что ЕС не согласится на новые отсрочки для Великобритании и что соглашение должно быть одобрено до 12 апреля.

AUD/USD

Австралийский доллар показал рост против доллара США 3 апреля, нивелировав снижение инструмента накануне. Росту способствовала сильная макроэкономическая статистика из Австралии и Китая, а также улучшение перспектив заключения торгового соглашения между США и Китаем. Объёмы розничных продаж в Австралии в феврале выросли на 0,8% м/м после роста на 0,1% м/м в прошлом месяце. Эксперты рассчитывали на 0,2% м/м. Существенную поддержку AUD оказал неожиданный рост профицита торгового баланса Австралии. В феврале показатель достиг отметки 4801 миллиона австралийских долларов против прежних 4351 миллиона. Аналитики ожидали снижения до 3800 миллионов.

USD/JPY

Доллар США продолжает неуверенный рост против японской иены, обновляя локальные максимумы от 20 марта. Развитию «бычьей» динамики по инструменту способствует умеренный рост интереса инвесторов к риску на фоне оптимистичных перспектив заключения торгового соглашения между США и Китаем. Макроэкономический фон из США зачастую оказывается достаточно слабым, однако и Япония не может похвастаться сильными публикациями. Накануне вышел индекс деловой активности в секторе услуг от Markit. В марте показатель снизился сильнее прогнозов, с 52.3 до 52.0 пунктов. Из США пришла разочаровывающая статистика по уровню занятости в частном секторе и индексам деловой активности. Индекс деловой активности в секторе услуг от ISM в марте снизился с 59.7 до 56.1 пункта при прогнозе 58.0 пунктов. Аналогичный индекс от Markit замедлился с 56.0 до 55.3 пункта, что, впрочем, оказалось немного лучше прогнозов 54.8 пункта.

Нефть

Цены на нефть незначительно скорректировались в среду, отступив от локальных максимумов на фоне публикации отчёта Министерства энергетики США. Согласно полученным данным, объёмы запасов нефти и нефтепродуктов в США за неделю на 29 марта выросли с 2,800 миллиона баррелей до 7,238 миллиона, что резко разошлось с прогнозом аналитиков, ожидавших снижение примерно на 0,5 миллиона. Отчёт также отразил рост объёмов добычи нефти в США с 12,100 миллиона до 12,200 миллиона баррелей в сутки.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала снижение против доллара США 4 апреля, прервав коррекционный рост, сформировавшийся накануне. Развитию негативной динамики способствовали слабые макроэкономические данные по объёмам производственных заказов из Германии, а также опубликованные протоколы заседания ЕЦБ. В феврале объёмы заказов рухнули на 4,2% м/м и 8,4% г/г, что оказалось существенно хуже ожиданий рынка +0,3% м/м и -5,4% г/г. В январе показатель снижался на 2,1% м/м и 3,9% г/г. Опубликованные протоколы лишний раз подчеркнули «голубиную» позицию ЕЦБ. Глава регулятора Марио Драги принял решение перенести вопрос о возможном повышении ставки на будущий год, отметив, что длительный период низких ставок может негативно сказаться на стабильности банковской системы региона, однако на текущий момент эти риски являются приемлемыми. Дополнительное давление на евро оказывает неопределённая ситуация вокруг Brexit и близость внеочередного саммита ЕС 10 апреля, на котором будет решаться судьба новой отсрочки для Великобритании.

GBP/USD

Британский фунт значительно снизился в четверг, нивелировав практически все итоги роста инструмента с начала недели. Коррекция инструмента во многом обусловлена техническими факторами, поскольку ситуация с Brexit, являющаяся основным источником неопределённости, изменилась незначительно. Накануне парламент Великобритании одобрил законопроект о новой отсрочке, однако единого мнения по этому вопросу внутри ЕС по-прежнему нет. Более того, ранее глава Европейской комиссии заявлял, что новых отсрочек Великобритания не получит и ей придётся покинуть Евросоюз 12 апреля, если текущий вариант соглашения не будет одобрен. Судьба Великобритании, скорее всего, будет решаться на саммите ЕС 10 апреля. До этого времени у Терезы Мэй есть возможность реализовать свой план создания коалиции с оппозиционной Лейбористской партией для выработки совместных решений по Brexit и добиться одобрения соглашения в парламенте.

AUD/USD

Австралийский доллар продолжает умеренный рост против доллара США, получая поддержку со стороны сильной макроэкономической статистики из Китая и Австралии. Покупательские настроения трейдеров по инструменту поддерживают оптимистичные сигналы, поступающие с торговых переговоров США и Китая. Накануне президент США Дональд Трамп заявил на встрече с вице-премьером Госсовета КНР Лю Хэ, что итоговое соглашение может быть подписано в течение месяца. Оба участника отметили, что переговоры протекают весьма оптимистично и на текущий момент удалось достичь «огромного прогресса». Сегодня поддержку австралийской валюте оказывает опубликованный ранее индекс активности в строительном секторе от AiG. В марте показатель резко вырос с 43.8 до 57.2 пункта. Кроме того, инвесторы ожидают публикации мартовского отчёта по рынку труда США.

USD/JPY

Доллар США сохраняет восходящую направленность в паре с японской иеной, обновляя локальные максимумы от 15 марта. Поддержку доллару оказывают опубликованные в четверг данные по заявкам на пособие по безработице. За неделю на 29 марта число первичных заявок сократилось с 212 до 202 тысяч при прогнозе о росте до 216 тысяч. Число вторичных заявок за неделю на 22 марта также снизилось с 1,755 миллиона до 1,717 миллиона. Прогноз предполагал снижение лишь до 1,750 миллиона. Сегодня развитию «бычьей» динамики способствует слабая статистика из Японии. Показатель изменения уровня заработной платы в феврале резко снизился на 0,8% г/г после снижения на 0,6% г/г в прошлом месяце. Аналитики рассчитывали на рост показателя 0,8% г/г. Расходы домохозяйств в феврале замедлились с 2,0% г/г до 1,7% г/г при прогнозе 2,1% г/г.

Нефть

Цены на нефть в конце недели консолидируются, однако остаются вблизи отметки в 70 долларов за баррель. Давление на котировки оказывает опубликованная статистика из США, которая указала на резкий рост запасов. Кроме того, объёмы добычи в США продолжают увеличиваться. Однако активные действия ОПЕК+ и улучшение перспектив разрешения торгового спора между США и Китаем оказывают инструменту существенную поддержку. В центре внимания инвесторов сегодня находится мартовский отчёт по рынку труда США, который может не оправдать всех ожиданий рынка. Кроме того, ожидается публикация отчёта Baker Hughes по активным нефтяным платформам.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала смешанную динамику против доллара США в пятницу, закрывшись с минимальным перевесом «медвежьих» настроений. В течение дня евро торговался в восходящем ключе при поддержке сильных данных по промышленному производству из Германии. В феврале объёмы производства выросли на 0,7% м/м после нулевой динамики в прошлом месяце. Эксперты рассчитывали на рост 0,5% м/м. В годовом выражении производство сократилось на 0,4% г/г (существенно лучше данных прошлого периода -2,7% г/г). С публикацией американского отчёта по рынку труда евро стал активно терять позиции. Мощную поддержку доллару оказали данные по количеству новых рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора. По итогам марта показатель увеличился на 196 тысяч после роста на 33 тысячи в прошлом месяце. Аналитики рассчитывали на повышение на 180 тысяч. Любопытно, что отчёт от ADP, вышедший в начале недели, оказался хуже предварительных оценок. При этом средняя почасовая заработная плата в марте замедлилась с 3,4% г/г до 3,2% г/г, что препятствовало более уверенному росту американской валюты.

GBP/USD

Фунт стерлингов снизился в пятницу, обновив локальные минимумы от 29 марта. Давление на британскую валюту продолжает оказывать напряжённая ситуация вокруг Brexit. В пятницу премьер-министр Великобритании Тереза Мэй обратилась к Брюсселю с просьбой отложить дедлайн на 30 июня, на что председатель Европейского Совета Дональд Туск заявил о готовности предоставить отсрочку на 12 месяцев с возможностью выхода в любой момент после одобрения парламентом Великобритании соглашения с Евросоюзом. Однако для получения отсрочки необходимо согласие всех стран-членов, что может быть непросто. Вероятно, что осложнившаяся ситуация вокруг Brexit будет обсуждаться на внеочередном саммите ЕС 10 апреля. Определённую поддержку фунту в пятницу оказала статистика от Halifax по динамике индекса цен на жильё. В марте показатель вырос на 3,2% 3м/г против роста на 2,8% 3м/г месяцем ранее. Аналитики ожидали замедления до 2,3% 3м/г.

AUD/USD

Австралийский доллар умеренно снижается, отступая от локальных максимумов, обновлённых в середине прошлой недели. Ослабление инструмента протекает на фоне умеренного роста американской валюты и отсутствия видимого прогресса в американо-китайских торговых переговорах. Завершившиеся на прошлой неделе в Вашингтоне переговоры привели лишь к оптимистичным заявлениям сторон о том, что они протекают «достаточно хорошо». Президент США Дональд Трамп отметил, что итоговое соглашение может быть подписано в течение месяца. Тем не менее серьёзные противоречия между сторонами по-прежнему существуют. Например, США стремятся сохранить часть повышенных импортных пошлин после заключения итогового соглашения как гарантию выполнения Китаем всех условий. Сегодня давление на австралийскую валюту оказывает индекс числа вакансий от ANZ, сократившийся в марте на 1,7% м/м

USD/JPY

Доллар США демонстрирует негативную динамику против доллара США в ходе азиатской сессии, отступая от локальных максимумов от 15 марта, обновлённых на прошлой неделе. Коррекция по инструменту наблюдается после публикации неоднозначного отчёта по рынку труда США за март, а также на фоне релиза сильных данных по сальдо торгового баланса. В феврале баланс внешней торговли Японии достиг профицитных значений в размере 489,2 миллиарда японских иен. В прошлом месяце наблюдался дефицит в размере 964,8 миллиарда, а инвесторы рассчитывали на сокращение дефицита лишь до отметки 891,5 миллиарда иен.

Нефть

Цены на нефть заметно выросли в пятницу, достигнув новых рекордных максимумов. Нефть марки Brent в пятницу вплотную подобралась к отметке в 71 доллар за баррель, обновив максимумы от 12 ноября. Поддержку котировкам оказало резкое обострение геополитической ситуации в Ливии, где развернулся вооруженный конфликт. Покупательские настроения по инструменту поддерживает и Венесуэла. Более уверенному росту в пятницу препятствовал опубликованный отчёт Baker Hughes, отразивший рост активных нефтяных платформ в США с 816 до 831 единиц, прервав серию снижения.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Евро заметно вырос против доллара США в понедельник, отметив новый локальный максимум с 27 марта. Росту единой валюты способствовали, главным образом, технические факторы, тогда как макроэкономическая статистика из Европы оставалась неоднозначной. Февральские данные из Германии указали на резкое снижение импорта и экспорта. Импорт замедлился на 1,6% м/м после роста на 1,4% м/м в прошлом месяце. Экспорт рухнул на 1,3% м/м после роста на 0,1% м/м. Впрочем, благодаря резкому снижению импорта, удалось добиться увеличения профицита торгового баланса страны с 18,6 миллиарда до 18,7 миллиарда евро, тогда как аналитики ожидали снижения показателя до 17,0 миллиардов евро. Сегодня евро торгуется с незначительным «бычьим» перевесом. Вероятно, что динамика торгов вторника будет оставаться умеренной, поскольку интересных макроэкономических публикаций не запланировано. Основное внимание инвесторов сосредоточено на среде, когда будет опубликовано решение ЕЦБ по процентной ставке и начнётся саммит ЕС по Brexit.

GBP/USD

Британский фунт торгуется в восходящем ключе, ожидая положительных итогов саммита ЕС, который пройдёт 10 апреля. К настоящему моменту Терезе Мэй не удалось приблизиться к одобрению текущего соглашения в парламенте, поэтому все делают ставки только на продление сроков Brexit. Накануне Палата общин одобрила законопроект, который запрещает «жёсткий» Brexit, то есть выход страны из ЕС без соглашения. Ранее данный законопроект был одобрен в Палате лордов. Впрочем, в вопросе отсрочки всё будет зависеть от ЕС, а не от Великобритании, поскольку для изменения крайних сроков необходимо согласие всех стран-участниц. Во вторник Тереза Мэй проведёт ряд встреч с Ангелой Меркель и Эммануэлем Макроном и попытается убедить их предоставить более длительную отсрочку.

AUD/USD

Австралийский доллар заметно укрепился против доллара США в понедельник, получив поддержку на фоне развития коррекционных настроений по американской валюте в начале недели. Опубликованная в понедельник макроэкономическая статистика не оказала заметной поддержки ни одной из валют. Индекс числа вакансий от ANZ в Австралии в марте резко снизился на 1,7% м/м после снижения на 0,8% м/м в прошлом месяце. Американская статистика указала на сокращение производственных заказов на 0,5% м/м после нулевой динамики в прошлом месяце. Сегодня AUD торгуется в восходящем тренде, получая поддержку со стороны макроэкономической статистики из Австралии. Объёмы выданных ипотечных кредитов в феврале выросли на 2,0% после снижения на 2,5% в прошлом месяце. Аналитики рассчитывали на -2,0%. Инвестиционные заимствования для строительства домов в феврале также выросли на 2,6% м/м после сокращения на 2,3% м/м в прошлом месяце.

USD/JPY

Доллар США снижается против японской иены, отступая от локальных максимумов от 15 марта. При этом публикации из Японии укреплению иены способствуют мало. В понедельник инвесторы с разочарованием встретили данные по индексу потребительского доверия, который снизился в марте с 41,5 до 40,5 пункта при прогнозе о росте до 42,3 пункта. Индекс текущей ситуации от Eco Watchers в марте упал с 47,5 до 44,8 пункта, что оказалось хуже ожиданий рынка 46,7 пункта. Индекс развития событий за аналогичный период скорректировался с 48,9 до 48,6 пункта (прогноз 49.3 пункта).

Нефть

Цены на нефть продолжают уверенный рост, обновляя рекордные максимумы. Нефть марки Brent обновила максимумы от 12 ноября, получив поддержку со стороны обострения конфликта в Ливии и уверенного сокращения объёмов поставок нефти под руководством ОПЕК+. Дополнительную поддержку инструменту оказывают сохраняющиеся санкции США в отношении иранской и венесуэльской нефти. В центре внимания инвесторов сегодня будет отчёт Американского нефтяного института по запасам нефти за неделю на 5 апреля. Напомним, что прошлый отчёт API отразил рост запасов на 2,963 миллиона баррелей, что позднее было подтверждено уверенным ростом запасов по данным Министерства энергетики США.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала снижение против доллара США во вторник, отступив от локальных максимумов от 27 марта. Поводом к появлению негативной динамики по инструменту стали заявления президента США Дональда Трампа о готовности ввести пошлины на товары из ЕС стоимостью 11 миллиардов. долларов. В своем выступлении Трамп сослался на доклад ВТО, согласно которому субсидирование компании Airbus Европейским Союзом нанесло ущерб американской экономике. Сразу после выступления стало известно, что Еврокомиссия приступила к разработке ответных мер, что грозит новой торговой войной. Предыдущий торговый спор США с Китаем пока не увенчался подписанием итогового соглашения, но, согласно уверениям Трампа, это может состояться до конца апреля. Сегодня евро торгуется разнонаправленно, а инвесторы ожидают публикации решения ЕЦБ по процентной ставке с сопутствующей пресс-конференцией Марио Драги. Кроме того, в среду состоится внеочередной саммит ЕС, посвящённый Brexit.

GBP/USD

Британский фунт торгуется смешанно против доллара США, оставаясь неподалёку от отметки 1.3000. Инвесторы ожидают разрешения тупиковой ситуации с Brexit в среду, на саммите ЕС, целиком посвященному этой проблеме. Великобритания получит отсрочку либо до 30 июня, о чём просила Тереза Мэй, либо до конца года, как предложил глава Европейского Совета Дональд Туск. Также в среду ожидается публикация блока интересной макроэкономической статистики по промышленному производству, индексу активности в сфере услуг и темпам роста экономики Великобритании за февраль (в месячном исчислении).

AUD/USD

Австралийский доллар во вторник показал снижение против американского, несмотря на то, что в течение дня обновил локальные максимумы от 21 марта. Умеренную поддержку «австралийцу» накануне оказали сильные данные по жилищному рынку. Так, инвестиционные заимствования для строительства новых домов в феврале выросли на 2,6% м/м после снижения на 2,3% м/м в прошлом месяце. Объёмы выданных ипотечных кредитов в феврале выросли на 2,0% м/м вопреки прогнозам о снижении на 2,0% м/м. Сегодня AUD начал со снижения, однако сумел восстановиться после публикации индекса потребительской уверенности от Westpac и выступления заместителя главы РБА Гая Дебелля. В апреле индекс уверенности резко вырос на 1,9% м/м после снижения на 4,8% м/м в прошлом месяце. Речь Дебелля носила общий характер и не оказала заметного влияния на динамику инструмента. Однако чиновник вновь посетовал на внешние экономические риски, в частности, на замедление экономики Китая и отметил более слабый рост австралийской экономики, который не соответствует прогнозам второй половины 2018 года.

USD/JPY

Доллар США продемонстрировал уверенное снижение против японской иены, продолжив развитие коррекционного импульса, сформировавшегося в начале недели. Поддержку иене оказывают риски торгового конфликта между США и ЕС, при том, что и конфликт с Китаем пока не разрешился окончательно. Сегодня инструмент показывает смешанную динамику, что обусловлено появлением неоднозначной макроэкономической статистики и ожиданием выступления главы Банка Японии Харухико Куроды. Объёмы банковского кредитования в Японии в марте выросли на 2,4% г/г, что оказалось лучше прогнозов рынка, предполагавших замедление показателя с 2,3% до 2,0% г/г. Заказы на продукцию машиностроения в феврале показали рост на 1,8% м/м против ожиданий 2,5% м/м. В годовом выражении заказы ускорили снижение с -2,9% до -5,5% г/г, что также оказалось хуже ожиданий аналитиков -5,2% г/г.

Нефть

Цены на нефть показали коррекционную динамику 9 апреля, отступив от пятимесячных максимумов на фоне заявлений России по поводу дальнейшего снижения объёмов добычи. В частности, Россия может рассмотреть возможность увеличения объёмов добычи после следующего заседания ОПЕК, поскольку того требуют обстоятельства дальнейшего сокращения запасов. Накануне президент России Владимир Путин заявил, что Россия не поддерживает неконтролируемый рост цен на нефть и что текущие цены на сырьё являются вполне приемлемыми. Дополнительное давление на котировки оказал опубликованный накануне отчёт Американского нефтяного института. За неделю на 5 апреля запасы нефти в США увеличились на 4,091 миллиона баррелей после роста на 2,963 миллиона за прошлый период.


Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта сумела показать рост против доллара США в среду, отметив новый локальный максимум с 26 марта. Однако торги протекали разнонаправленно, что было вызвано публикацией решения ЕЦБ и последующей пресс-конференцией Марио Драги. Как и ожидалось, регулятор оставил процентные ставки без изменений и не ожидает их изменения до конца года. Комментарии Драги оказались полны негатива, что и спровоцировало резкое снижение евро сразу после выступления. Впрочем, глава европейского ЦБ сосредоточился лишь на росте внешних рисков, которые не позволяют рассчитывать на восстановление экономического роста в регионе в ближайшее время. Поддержку евро в среду оказало успешное завершение экстренного саммита ЕС, на котором лидерам Евросоюза и Великобритании удалось согласовать новую отсрочку по Brexit.

GBP/USD

Британская валюта показала умеренный рост 10 апреля, получив поддержку со стороны макроэкономических публикаций из Великобритании. Главной же «бычьей» новостью для фунта стало согласование новой отсрочки по Brexit на экстренном саммите ЕС. Теперь крайний срок — 31 октября, причём у Великобритании есть право как ратифицировать соглашение о выходе, так и отказаться от Brexit вовсе. Макроэкономические публикации указали на рост промышленного производства в Великобритании в феврале на 0,6% м/м и 0,1% г/г, что оказалось существенно лучше прогнозов аналитиков 0,1% м/м и -0,9% г/г. Производство в обрабатывающей промышленности выросло на 0,9% м/м и 0,6% г/г, что также превысило ожидания рынка 0,2% м/м и -0,7% г/г. Темпы роста ВВП Великобритании в феврале замедлились с 0,5% м/м до 0,2% м/м при прогнозе 0,0% м/м.

AUD/USD

Австралийская валюта продемонстрировала уверенный рост против доллара США в среду, обновив локальные максимумы от 27 февраля. Поддержку ему оказали сильные макроэкономические данные из Австралии по потребительской уверенности, а также согласование новой отсрочки для Великобритании по Brexit. Индекс потребительской уверенности от Westpac в апреле показал рост на 1,9% против снижения на 4,8% в прошлом месяце, что оказалось заметно лучше средних прогнозов. В свою очередь, макроэкономическая статистика из США оказалась неоднозначной. Индекс потребительских цен без учёта продовольственных товаров и энергоносителей в марте вырос на 0,1% м/м и 2,0% г/г, что оказалось хуже ожиданий аналитиков 0,2% м/м и 2,1% г/г. При этом общий уровень инфляции в марте, согласно индексу потребительских цен, вырос на 1,9% г/г, ускорившись от прежних 1,5% г/г.

USD/JPY

Доллар США завершил торги среды снижением против японской иены, обновив локальные минимумы от 1 апреля. Поводом к развитию «медвежьей» динамики стали не самые сильные макроэкономические публикации из США, а также низкий интерес инвесторов к риску. Впрочем, публикации из Японии также оказались неоднозначными. В частности, инвесторы с разочарованием встретили выход данных по динамике заказов на продукцию машиностроения. В феврале заказы выросли на 1,8% м/м против ожидаемого роста на 2,5% м/м. В годовом выражении по-прежнему наблюдается стагнация: -5,5% г/г против -2,9% г/г в прошлом месяце. Сегодня инструмент показывает долгожданную коррекцию, что отчасти вызвано согласованием новой отсрочки по выходу из ЕС для Великобритании.

Нефть

Цены на нефть показали рост в среду, обновив рекордные максимумы с 8 ноября. Любопытно, что рост котировок наблюдался на фоне резкого роста запасов нефти и нефтепродуктов в США. Согласно отчёту Министерства энергетики, запасы за неделю на 5 апреля выросли на 7,029 миллиона баррелей после роста на 7,238 миллиона за прошлый период. Аналитики рассчитывали на куда более скромный рост 2,294 миллиона баррелей. Негативный эффект от столь значительного роста запасов нефти удалось компенсировать существенным снижением запасов бензина на 7,7 миллиона баррелей до 229,1 миллиона, что оказалось заметно лучше ожиданий рынка. Котировки поддержал также опубликованный отчёт ОПЕК, который, среди прочего, указал на резкое снижение объёмов добычи в Венесуэле на фоне перебоев с электроэнергией и введения американских санкций.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Вчера европейская валюта снизилась относительно доллара США, вернувшись к отметкам открытия торгов 10 апреля, под давлением технических факторов. Кроме того, заметно уменьшается «бычий» импульс, связанный с продлением сроков Brexit. На курс также негативно повлияла слабая макроэкономическая статистика из Китая по потребительской инфляции. Так, в марте индекс потребительских цен снизился на 0,4% м/м после роста на 1,0% м/м в феврале. Аналитики ожидали уменьшения лишь на 0,2% м/м. Статистика из Германии не оказала заметного влияния на евро, поскольку полностью оправдала ожидания рынка. Инфляция выросла на 0,4% м/м и 1,3% г/г в марте, что также совпало с данными прошлого месяца. Сегодня в ходе азиатской сессии евро уверенно усиливается. В центре внимания участников находится февральская статистика по промышленному производству в еврозоне, а также блок статистики по импорту и экспорту из Китая за март.

GBP/USD

Британский фунт в паре с американской валютой консолидируется вблизи отметки 1.3000 под давлением неоднозначных макроэкономических публикаций и рисков развития политического кризиса в Великобритании. Накануне ЕС и Великобритании удалось договориться о новой долгосрочной отсрочке, которая должна помочь Лондону добиться итогового согласования соглашения в парламенте. Однако Тереза Мэй быстро теряет своих сторонников. Кроме того, что ЕС дал Великобритании определенную свободу в вопросе возможной отмены Brexit, чем, вероятно, попробуют воспользоваться политические противники Мэй, ратующие за проведение повторного референдума.

AUD/USD

Вчера австралийский доллар заметно снизился относительно американской валюты, отступив от максимумов с 27 февраля, обновлённых накануне. Развитию негативной динамики по инструменту способствовала неоднозначная макроэкономическая статистика из Австралии и Китая, а также ряд позитивных данных из США. Инвесторы с оптимизмом встретили американский блок данных по динамике цен производителей. Без учёта продовольственных товаров и энергоносителей цены производителей выросли на 0,6% м/м и 2,2% г/г в марте против ожидаемого роста +0,3% м/м и +1,9% г/г. Дополнительную поддержку доллару США оказали данные по числу первичных заявок на пособие по безработице. По данным на 5 апреля, показатель снизился с 204 до 196 тысяч вопреки прогнозам о росте до 211 тысяч.

USD/JPY

Вчера доллар США существенно вырос относительно японской иены, компенсировав снижение с начала недели, при поддержке оптимистичной макроэкономической статистики из США по производственной инфляции и динамики заявок на пособие по безработице. Также на рынке отмечается некоторый рост интереса инвесторов к риску, поскольку хотя бы от одного негативного фактора удалось избавиться. Речь идёт о согласовании ЕС новой отсрочки для Великобритании, которая позволила Королевству избежать выхода из состава ЕС по «жесткому» сценарию. Сегодня в центре внимания инвесторов будет находиться китайская статистика по импорту и экспорту, а также американский индекс потребительского доверия Мичиганского университета за апрель. Прогнозируется, что показатель может скорректироваться с 98,4 до 98,0 пункта, что окажет заметное давление на доллар.

Нефть

Вчера цены на нефть снизились, отступив от рекордных максимумов. Во многом, динамика была вызвана технической коррекцией в конце недели, однако и фундаментальных причин для снижения хватает. В частности, инвесторы обеспокоены резким ростом объёмов запасов сырой нефти в США, что вкупе с рекордными объёмами добычи нефти в 12,2 млн баррелей в сутки создает существенные риски для котировок. Более уверенной нисходящей коррекции в настоящий момент препятствует активная политика ОПЕК+ и санкции США в отношении Венесуэлы и Ирана. Сегодня в фокусе внимания инвесторов будет находиться отчёт Baker Hughes по активным нефтяным платформам.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта заметно выросла против доллара США в пятницу, обновив локальные максимумы от 26 марта. Развитию «бычьей» динамики способствовали неплохие макроэкономические данные из еврозоны и Китая, а также разочаровывающая статистика из США по индексу потребительского доверия. Объёмы экспорта из Китая в марте показали резкий рост на 14,2% г/г после снижения на 20,8% г/г в феврале. Аналитики рассчитывали на +7,3% г/г. Импорт за аналогичный период показал снижение на 7,6% г/г после снижения на 5,2% в феврале. Благодаря этому профицит торгового баланса в марте резко вырос и составил 32,64 миллиарда долларов, тогда как прогнозы предполагали рост показателя с 4,08 до 7,05 миллиарда долларов. Европейские данные указали на сокращение объёмов промышленного производства в феврале на 0,2% м/м после роста на 1,9% м/м в прошлом месяце. Рынок ожидал более быстрого снижения на 0,6% м/м.

GBP/USD

Британский фунт торгуется против доллара США в положительном ключе, пытаясь восстановиться после разнонаправленной динамики позапрошлой недели. Несмотря на полученную отсрочку, Brexit, разумеется, остаётся одной из главной тем среди инвесторов. Премьер-министр Тереза Мэй пытается реализовать свои прежние обещания о формировании коалиции с Лейбористской партией, чтобы добиться итогового согласования договора. Умеренную поддержку фунту в понедельник оказывает статистика по динамике цен на жильё в Великобритании от Rightmove. В марте индекс вырос на 1,1% м/м после роста на 0,4% м/м в прошлом месяце. В годовом выражении показатель всё ещё демонстрирует негативную динамику, снижаясь на 0,1% г/г. В понедельник ожидается выступление члена Комитета по денежно-кредитной политике (MPC) Банка Англии Джонатана Хаскела, а интересная макроэкономическая статистика появится уже во вторник, когда выйдут февральские данные по рынку труда Соединённого Королевства.

AUD/USD

Австралийский доллар уверенно укрепился против доллара США в пятницу, обновив локальные максимумы от 27 февраля. Поддержку австралийской валюте оказал блок китайской макроэкономической статистики, а также довольно объёмный отчёт РБА по финансовой стабильности. Последний, хоть и указал на снижение перспектив роста австралийской экономики в целом, содержал в себе слова о стабилизации внешних рисков и улучшении ситуации на рынке труда. Сегодня инструмент торгуется смешанно, ожидая появления новых драйверов. В центре внимания инвесторов находится статистика из США по деловой активности в производственном секторе ФРБ Нью-Йорка, а также выступление представителя ФРС Чарльза Эванса. Интересная статистика из Австралии появится уже 16 апреля, когда будут опубликованы протоколы заседания РБА.

USD/JPY

Доллар США показал умеренный рост против японской иены в пятницу, отметив новые локальные максимумы с 5 марта. Интересной макроэкономической статистики из Японии не поступало, поэтому инвесторы сконцентрировались на оптимистичных китайских публикациях и с разочарованием встретили данные из США. Так, индекс потребительского доверия Мичиганского университета в апреле, согласно предварительным оценкам, снизился с 98,4 до 96,9 пункта при прогнозе о снижении лишь до 98,0 пунктов. В центре внимания трейдеров в начале новой недели находятся торговые переговоры Японии и США, которые пройдут в Вашингтоне.

Нефть

Цены на нефть возобновили умеренный рост 12 апреля, получив поддержку со стороны продолжающегося сокращения поставок из Венесуэлы и Ирана. Дополнительную поддержку котировкам оказывает вооружённый конфликт в Ливии. В пятницу глава Национальной нефтяной корпорации Ливии предостерёг от дальнейшей эскалации конфликта, который, по его мнению, может полностью уничтожить добычу в стране. Более уверенному росту в пятницу препятствовал отчёт Baker Hughes по активным нефтяным платформам в США, отразивший их рост с 831 до 833 единиц.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала смешанную динамику против доллара США 15 апреля, завершив дневную сессию практически с нулевым результатом. Макроэкономический фон понедельника оставался относительно спокойным, поэтому инвесторы сконцентрировались на пятничных публикациях и критике президента США Дональда Трампа в отношении ФРС. Он уже неоднократно выступал против ужесточения политики регулятора, отмечая, что американской экономике не нужно существенное укрепление доллара. По мнению Трампа, повышение ставки негативно сказалось на экономике США и препятствовало росту фондового рынка. Сегодня инструмент также торгуется разнонаправленно, ожидая появления новых драйверов на рынке. Ими, в частности, могут стать публикации из Германии по индексам настроений от ZEW. Прогнозируется, что в апреле настроения в деловой среде могут заметно улучшиться, и индекс укрепится с прежних -3,6 до 0,8 пункта.

GBP/USD

Британский фунт показал незначительный рост против доллара США в понедельник. Умеренную поддержку британской валюте по-прежнему оказывает факт одобрения ЕС очередной отсрочки по Brexit для Великобритании. Впрочем, несмотря на то, что новый срок составляет 6 месяцев, Тереза Мэй заметно торопится с одобрением соглашения, поскольку затягивание грозит обострением политической ситуации внутри страны. Кроме того, правительство хочет покинуть ЕС до 23 мая, когда состоятся очередные выборы в Европарламент. В фокусе внимания инвесторов сегодня находится блок макроэкономической статистики из Великобритании по рынку труда. США ответят публикациями по промышленному производству за март и индексом розничных цен за неделю на 12 апреля от Redbook.

AUD/USD

Австралийский доллар показал незначительное снижение против доллара США 15 апреля и активно отступает сегодня. Поводом к усилению «медвежьих» настроений является публикации протоколов заседания РБА от 2 апреля. Как и прежде, они оказались полны негатива. В частности, отмечается рост внешних экономических рисков, а также общие негативные тенденции в мировой экономике. Австралийская экономика выросла на 2,3% по итогам 2018 года, что оказалось хуже прогнозов регулятора. В настоящий момент РБА не ожидает существенного ускорения экономики, а также прогнозирует сохранение умеренно-оптимистичных тенденций на рынке труда. Также регулятор настроен на сохранение текущих процентных ставок для стимуляции рынка труда и дальнейшего роста инфляции.

USD/JPY

Доллар США торгуется против японской валюты в смешанном ключе, оставаясь в районе полуторамесячных максимумов. Умеренную поддержку инструменту в понедельник оказала макроэкономическая статистика из США. В частности, индекс деловой активности в производственном секторе ФРБ Нью-Йорка в апреле вырос с 3,7 до 10,1 пункта, что оказалось существенно лучше ожиданий рынка 6,0 пунктов. Сегодня ожидается публикация мартовской статистики из США по динамике промышленного производства и использованию производственных мощностей.

Нефть

Цены на нефть снизились 15 апреля, скорректировавшись после обновления рекордных максимумов в конце прошлой недели. Определённое давление на котировки оказывает опубликованный в пятницу отчёт Baker Hughes, отразивший рост буровых установок в США с 831 до 833 единиц после роста на 15 единиц неделей ранее. Общие темпы добычи в США продолжают оставаться на рекордных уровнях, и признаков их возможного замедления пока нет. Баланс на рынке удаётся удерживать благодаря санкциям США в отношении иранской и венесуэльской нефти, а также из-за активных действий ОПЕК+, направленных на стабилизацию спроса и предложения на рынке. Сегодня в центре внимания инвесторов находится отчёт Американского нефтяного института (API) по запасам нефти за неделю на 12 апреля.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex. Доллар хеджирует риски

Когда все покупают, самое время задуматься о продажах

Слухи о том, что несколько членов Управляющего совета считают, что прогнозы ЕЦБ выглядят чересчур оптимистично, а замедление экономики Китая и сохранение торговой напряженности не позволят ВВП еврозоны начать восстанавливаться в 2019, на время перекрыли кислород “быкам” по EUR/USD. Они не смогли воспользоваться ни первым с марта прошлого года оптимизмом немецких инвесторов, ни разочаровывающей статистикой по промышленному производству США. Впрочем, есть мнение, что просочившаяся из-за закрытых дверей информация - чуть ли не единственный способ помешать встающему с колен евро.

Когда рынок чересчур самодоволен, умные деньги начинают страховать риски его падения. Вопреки снижению индекса экономических сюрпризов, резкому изменению мировоззрения ФРС и росту политического давления на центробанк со стороны Белого дома, индекс USD не спешит идти на юг. Неприятные известия от промышленного производства (-1,1% в январе-марте, первый спад с третьего квартала 2017) не заставили инвесторов избавляться от гринбека. Вместе с тем, исходя из такого показателя как риски разворота, доллар США впервые за год вошел на территорию “медведей”.

Когда опционы put становятся дороже опционов call, инвесторы хеджируют риски падения стоимости актива. На первый взгляд, подобная динамика разницы в премиях связана с улучшением перспектив мировой экономики, однако на самом деле эта причина - не единственная. Умные деньги начинают страховать себя от чрезмерного самодовольства рынка. Доллар США устойчив на фоне падения доходности казначейских облигаций, регулярно поступающей разочаровывающей статистики, “голубиной” риторики представителей ФРС и не устающего критиковать центробанк президента. Его сила обусловлена слабостью конкурентов, однако как только последние начнут приходить в себя, все перевернется с ног на голову. Вполне возможно, что релиз данных по китайским ВВП и другим макроэкономическим индикаторам стал для “медведей” по EUR/USD началом конца.

В первом квартале экономика Поднебесной выросла на 6,4% г/г, мартовские розничные продажи - на 8,7%, промышленное производство - на 8,5% (лучшая динамика за 4,5 года). Все индикаторы превысили прогнозы экспертов Bloomberg, а по рынку поползли слухи, что масштабные фискальный и монетарный стимулы, наконец, дают свои плоды. В январе-марте китайские банки выдали кредитов на рекордные 5,8 трлн юаней ($865 млрд, больше, чем весь ВВП Швейцарии), Пекин снизил налоги и разрешил местным органам власти тратить больше денег на инфраструктуру. Такая же политика в 2016 привела к улучшению конъюнктуры рынка сырья, ускорению глобальной экономики и к укреплению евро в 2017. Очень похожая ситуация наблюдается и в 2019: цены на нефть стремительно растут, а вера в прекращение торговой войны США и Поднебесной усиливает аппетит к риску. Нащупав дно вблизи 1,128, “быки” по EUR/USD готовятся к штурму сопротивления на 1,132-1,1325.

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Евро показал разнонаправленную динамику против доллара США в среду, обновив локальные максимумы от 12 апреля. Однако к закрытию дневной сессии инструмент растерял большую часть завоеванных позиций. В центре внимания инвесторов находилась европейская статистика по потребительской инфляции, которая сумела оказать евро ощутимую поддержку. Индекс потребительских цен в марте вырос на 1,0% м/м и 1,4% г/г после роста на 0,3% м/м и 1,4% г/г в феврале. Базовый индекс потребительских цен в марте вырос на 0,8% г/г, что совпало с ожиданиями рынка. Инвесторы также с оптимизмом встретили статистику по торговому балансу еврозоны. Профицит баланса в феврале вырос с 17,4 до 19,5 миллиарда евро, тогда как аналитики ожидали снижения до 14,7 миллиарда. Сегодня инструмент относительно стабилен и ожидает появления новых драйверов. В четверг инвесторы ожидают публикации европейских данных по деловой активности за апрель.

GBP/USD

Фунт стерлингов незначительно снизился против доллара США в среду, обновив локальные минимумы от 8 апреля. Давление на британскую валюту оказала неуверенная макроэкономическая статистика из Великобритании. Индекс потребительских цен в марте замедлился с 0,5% м/м до 0,2% м/м, что оказалось хуже ожиданий аналитиков 0,3% м/м. В годовом выражении рост инфляции остался на отметке 1,9% г/г, тогда как рынок ожидал ускорения до 2,0% г/г. Разочаровал также и индекс розничных цен. В марте он показал нулевую динамику в месячном исчислении после роста на 0,7% м/м в прошлом месяце. Прогноз по показателю составлял 0,2% м/м. В годовом выражении индекс розничных цен замедлился с 2,5% г/г в феврале до 2,4% г/г в марте при прогнозе 2,6% г/г.

AUD/USD

Австралийский доллар показал смешанную динамику против доллара США в среду, успев обновить локальные максимумы от 21 февраля. Мощную поддержку «австралийцу» оказали сильные макроэкономические данные из Китая. Объёмы розничных продаж в марте выросли на 8,7% г/г после роста на 8,2% г/г в феврале. Промышленное производство укрепилось на 8,5% г/г против февральского роста 5,3% г/г. Темпы роста ВВП в 1-м квартале 2019 года остались на отметке 6,4% г/г вопреки прогнозам о замедлении до 6,3% г/г. Сегодня пара вновь торгуется разнонаправленно. В центре внимания инвесторов мартовский отчёт по рынку труда Австралии. Уровень безработицы в марте вырос с 4,9% до 5,0%, при этом уровень занятости резко подскочил на 25,7 тысячи рабочих мест, тогда как прогноз предполагал рост лишь на 12 тысяч. Показатель полной занятости в марте составил 48,3 тысячи после снижения на 7,3 тысячи в прошлом месяце.

USD/JPY

Доллар США относительно стабилен в паре с японской иеной и торгуется в районе локальных максимумов с 5 марта. Определённое давление на американскую валюту в среду оказал опубликованный экономический обзор ФРС, «Бежевая книга». Регулятор вновь отметил слабые темпы роста экономики, при этом некоторые округа США рапортовали об ускорении роста. Рынок труда остаётся достаточно стабильным, но при этом по-прежнему отмечается острая нехватка высококвалифицированных работников в сферах промышленного производства и строительства. Сегодня иена показывает умеренный рост, получая поддержку со стороны публикаций из Японии. Индекс PMI Nikkei в производственном секторе в апреле вырос с 49,2 до 49,5 пункта, что оказалось лучше средних прогнозов рынка. В четверг инвесторы ожидают публикации данных по розничным продажам за март из США, а также блок предварительной статистики по деловой активности за апрель.

Нефть

Цены на нефть показали рост 17 апреля, однако не сумели закрепиться на новых максимумах и снизились к моменту завершения дневной сессии. Поддержку котировкам оказали сильные данные по промышленному производству из Китая, а также неожиданное снижение запасов нефти в США. Согласно опубликованному отчёту EIA, за неделю на 12 апреля запасы нефти и нефтепродуктов на складах в США снизились на 1,396 миллиона баррелей, тогда как инвесторы ожидали роста на 1,711 миллиона. Положительным сигналом стал также факт незначительного снижения объёмов добычи в США с 12,200 до 12,100 миллиона баррелей в день.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Вчера европейская валюта заметно снизилась относительно доллара США, отметив новые локальные минимумы с 8 апреля. Поводом к появлению негативной динамики по инструменту стала разочаровывающая статистика по деловой активности из еврозоны. Так, индекс деловой активности в секторе услуг от Markit в апреле снизился с 53,3 до 52,5 пункта при ожидаемом уменьшении лишь до 53,2 пункта. Составной индекс деловой активности в производственном секторе в апреле упал с 51,6 до 51,3 пункта при прогнозе 51,8 пункта. Немецкая статистика по активности вышла лучше прогнозов. В секторе услуг индекс от Markit вырос с 55,4 до 55,6 пункта, тогда как рынок ожидал снижения до 55,1 пункта. Исключением стал лишь индекс в производственном секторе, который поднялся с 44,1 до 44,5 пункта при прогнозе 45,0 пункта. Помимо неоднозначной макроэкономической статистики, давление на евро оказали перспективы новой торговой войны между США и ЕС. Накануне Брюссель объявил о возможности введения ответных импортных пошлин на американские товары на сумму более 20 млрд долларов.

GBP/USD

Вчера британский фунт снизился относительно доллара США, обновив локальные минимумы с 29 марта. Во многом снижение фунта носило технический характер, поскольку Великобритания сумела поддержать настроения инвесторов на рынке после публикации сильной статистики по розничным продажам. В марте объёмы розничных продаж выросли на 1,1% м/м и 6,7% г/г, что оказалось существенно лучше данных за февраль: +0,6% м/м и +4,0% г/г. Аналитики ожидали падения продаж на 0,3% м/м и роста всего на 4,6% г/г. Аналогичный показатель без учёта продаж топлива в марте вырос на 1,2% м/м и 6,2% г/г при прогнозе –0,3% м/м и +4,0% г/г. Сегодня в ходе азиатской сессии фунт торгуется разнонаправленно, ожидая появления новых драйверов на рынке. Торги последнего дня недели, вероятно, будут протекать достаточно спокойно, поскольку европейские рынки закрыты по случаю Страстной пятницы.

AUD/USD

Вчера австралийский доллар снизился в рамках коррекции относительно доллара США, отступив от локальных максимумов с 17 апреля. Несмотря на публикацию умеренно оптимистичного отчёта по рынку труда Австралии, инвесторы не нашли поводов для покупки инструмента с открытием европейской и американской торговых сессий. Поддержку американской валюте оказали сильные данные по розничным продажам. В марте объёмы продаж выросли на 1,6% м/м после снижения на 0,2% м/м в прошлом месяце. Аналитики рассчитывали на усиление +0,9% м/м. Продажи без учёта автомобилей за аналогичный период поднялись на 1,2% м/м при прогнозе +0,7% м/м. Сводный показатель розничных продаж от американского Бюро переписи населения увеличился в марте на 1,0% м/м после снижения на 0,3% м/м в прошлом месяце. Рынок ожидал куда более скромного роста +0,4% м/м.

USD/JPY

Доллар США сохраняет прежнюю динамику торгов в паре с японской иеной, оставаясь неподалёку от локальных максимумов с 20 декабря 2018 года и отметки 112,00. Опубликованная накануне статистика по деловой активности в США не смогла оказать заметной поддержки доллару, хотя относительно большинства валют он все же сумел вырасти. Индекс PMI Markit в производственном секторе в апреле не изменился по сравнению с мартом, оставшись на отметке 52,4 пункта при прогнозе о росте до 52,8 пункта. В секторе услуг индекс показал сильное снижение с 55,3 до 52,9 пункта при прогнозе 55,0 пункта. Составной индекс в апреле отступил с 54,6 до 52,8 пункта.

Нефть

Вчера цены на нефть росли, поддерживаемые прежними факторами на рынке. Опубликованный ранее отчёт Минэнерго США отразил уверенное снижение запасов нефти в США на 1,4 млн баррелей, а также зафиксировал незначительное снижение объёмов добычи «чёрного золота» в стране. Снижение поставок наблюдается и со стороны ОПЕК+, хотя рынок опасается неопределенных перспектив вокруг продления сделки в текущем году. Положительно влияют на котировки новости из Ливии, где продолжается внутренний военный конфликт, который грозит полной остановкой добычи нефти в стране. В четверг, на день раньше обычного, был опубликован отчёт Baker Hughes по активным нефтяным платформам в США. За отчётную неделю число буровых снизилось с 833 до 825 единиц.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала умеренный рост против доллара США 19 апреля, незначительно скорректировавшись после существенного снижения в четверг. Укрепление единой валюты в конце недели полностью связано с техническими факторами коррекции, поскольку рынки в Европе были закрыты по случаю пасхальных праздников. Развитию восходящей динамики по инструменту также способствовали слабые макроэкономические показатели из США. Число жилых новостроек в США показало в марте снижение на 0,3% м/м после снижения на 12,0% м/м в прошлом месяце. Аналитики ожидали роста показателя на 6,5% м/м. Число выданных разрешений на строительство за аналогичный период показало снижение на 1,7% м/м после снижения на 2,0% м/м в прошлом месяце. Эксперты рассчитывали на рост показателя 0,3% м/м. Сегодня инструмент вновь торгуется в нисходящем ключе, однако активность на рынке по-прежнему остается низкой.

GBP/USD

Фунт стерлингов показывает смешанную динамику, оставаясь в районе локальных минимумов от 29 марта. Инвесторы ожидают появления новых драйверов на рынке, поскольку активность последних дней оставалась низкой в связи с празднованием католической Пасхи. Рынок по-прежнему опасается развития политического кризиса в Великобритании. После получения отсрочки от ЕС у премьер-министра Терезы Мэй появилось достаточно времени, чтобы привлечь на свою сторону оппозиционные партии, однако не все в парламенте Великобритании довольны текущей ситуацией. Как стало известно в минувший уикенд, глава Консервативной партии Великобритании Грэм Брэди намерен добиваться добровольного ухода Мэй в отставку. В противном случае, некоторые парламентарии могут внести на обсуждение вопрос о вотуме недоверия премьер-министру.

AUD/USD

Австралийский доллар слабеет против доллара США, отступая от локальных максимумов от 21 февраля, обновлённых в середине прошлой недели. Опубликованный на прошлой неделе отчёт по рынку труда Австралии не оказал заметной поддержки инструменту, несмотря на то, что ряд показателей оказался лучше прогнозов аналитиков. В частности, несмотря на ожидаемый рост уровня безработицы в марте с 4,9% до 5,0%, общая занятость показала рост с 4,6 до 25,7 тысячи, что оказалось существенно лучше прогнозов (12,0 тысяч). Сегодня инструмент вновь показывает умеренное снижение, ожидая появления новых драйверов на рынке. Из-за пасхальных праздников активность на рынке начнёт восстанавливаться только со вторника, а интересная макроэкономическая статистика из Австралии будет опубликована уже в среду, когда выйдут данные по динамике потребительской инфляции за 1 квартал 2019 года.

USD/JPY

Доллар США умеренно слабеет против японской иены, оставаясь в районе локальных максимумов от 20 декабря. Развитию негативной динамики по инструменту способствует не самая уверенная макроэкономическая статистика из США. В свою очередь, иена стабильна на неплохих данных из Японии, но не получает должной поддержки из-за умеренного роста спроса на риск. Опубликованные в минувшую пятницу данные по потребительской инфляции оказали умеренную поддержку японской валюте. Национальный индекс потребительских цен без учёта цен на свежие продукты в марте ускорился с 0,7% г/г до 0,8% г/г при неизменном прогнозе. Аналогичный индекс без учёта цен на продукты питания и энергоносители в марте сохранил прежние темпы роста 0,4% г/г.

Нефть

Нефтяные котировки показали уверенный рост 22 апреля. Нефть марки Brent на открытии торгов подскочила до отметки 74 доллара за баррель, выше которой инструмент в последний раз торговался в ноябре. Поводом к столь активному началу недели стали сообщения о том, что США начнут накладывать санкции на все страны, которые по-прежнему покупают нефть у Ирана. В число таких стран входят крупнейшие потребители – Индия и Китай. Ранее для них действовала отсрочка, которая заканчивается 2 мая. Пока не понятно, каким именно образом США будут накладывать новые санкции, учитывая затянувшиеся торговые переговоры с Китаем, однако цены могут получить мощный импульс к дальнейшему росту.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Европейская валюта показала незначительный рост против доллара США 22 апреля, продолжив развитие «бычьего» импульса, сформированного в конце прошедшей недели. Активность на рынке по-прежнему остаётся пониженной ввиду пасхальных праздников, однако инвесторы постепенно возвращаются. В центре внимания находится торговый конфликт между ЕС и США, который грозит новыми рисками для обеих экономик. Кроме того, инвесторы ожидают подписания итогового торгового соглашения между США и Китаем, что позволит несколько сбалансировать риски на рынке. Во вторник на рынке не ожидается публикации большого объёма интересной макроэкономической статистики. Инвесторов заинтересует уровень доверия потребителей в Еврозоне за апрель, а также динамика цен на жильё и объёмы продаж новых домов в США за март.

GBP/USD

Британский фунт показал незначительное снижение в понедельник, обновив локальные минимумы от 11 марта. В условиях отсутствия на рынке новых драйверов инвесторы обсуждают дальнейшие перспективы развития политического кризиса в Великобритании. Премьер-министр Тереза Мэй не оставляет попыток привлечь парламентариев на свою сторону, дабы добиться одобрения текущего варианта соглашения с ЕС. Вполне возможно, что противники Мэй попытаются добиться нового референдума по соглашению с Евросоюзом либо повторного референдума о выходе страны.

AUD/USD

Австралийский доллар снижается против доллара США в начале недели, обновляя локальные минимумы от 12 апреля. Активность инвесторов остаётся довольно низкой, поэтому инструмент находится под влиянием технических факторов. Опубликованные в понедельник данные из США в целом оказались негативными, что, однако, не помешало паре продолжить нисходящее движение. Объёмы продаж на вторичном рынке жилья в США снизились в марте на 4,9% м/м после роста на 11,2% м/м в прошлом месяце. Аналитики рассчитывали на снижение показателя на 2,3% м/м. В абсолютном выражении продажи упали с 5,48 до 5,21 миллиона при прогнозе 5,30 миллиона. В центре внимания сегодня вновь находится статистика из США. Интересные данные из Австралии появятся в среду, когда РБА опубликует статистику по потребительской инфляции за 1 квартал 2019 года.

USD/JPY

Доллар США продолжает показывать смешанную динамику против японской иены, незначительно склоняясь к нисходящему тренду. Публикуемая в начале недели слабая макроэкономическая статистика из США не укрепляет доллар, тогда как иена получает поддержку на тонком рынке как «актив-убежище». Сегодня инвесторы ожидают публикации данных по розничным продажам и объёмам продаж новых домов из США. Япония опубликует статистику лишь в среду, когда выйдет индекс активности во всех отраслях, а также данные по индексам опережающих и совпадающих индикаторов за февраль. В четверг состоится заседание Банка Японии по процентной ставке с сопутствующей пресс-конференцией.

Нефть

Цены на нефть заметно выросли 22 апреля, поддерживаемые намерением США накладывать санкции на те страны, которые импортируют нефть из Ирана. Сейчас для ряда стран действует исключение, которое позволяет им покупать иранскую нефть, однако со 2 мая такая возможность исчезнет, что грозит острым дефицитом на рынке либо новыми торговыми конфликтами. Любопытно, что в списке стран, которые импортируют иранскую нефть, находится и Китай, который до сих пор не может согласовать все детали по торговому спору с США. В центре внимания инвесторов сегодня находится отчёт API по запасам нефти. Напомним, что предыдущий отчёт отразил резкое падение запасов на 3,096 миллиона баррелей.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Евро показал заметное снижение против доллара США во вторник, обновив локальные минимумы от 2 апреля. Поводом к усилению «медвежьей» динамики стали решения США об отмене льготных условий для ряда стран при покупке иранской нефти. Кроме того, инвесторы опасаются развития масштабного торгового конфликта между США и ЕС. Сегодня евро удалось заметно отыграться, несмотря на то, что интересной макроэкономической статистики было мало. Более того, доллар получил умеренную поддержку от данных по динамике продаж новых домов. В марте показатель вырос на 4,5% м/м с 0,662 до 0,692 миллиона, что оказалось лучше прогнозов аналитиков, ожидавших -2,5% м/м. Предварительная статистика по уровню доверия потребителей из еврозоны оказалась хуже прогнозов. В апреле индикатор снизился с -7,2 до -7,9 пунктов при ожидаемом восстановлении до 7,0 пунктов.

GBP/USD

Британский фунт показал снижение против доллара США во вторник, обновив локальные минимумы от 19 февраля. Активность на рынке постепенно восстанавливается после пасхальных праздников, однако инвесторы склонны избегать риска в условиях растущей неопределённости. Макроэкономической статистики пока довольно мало, поэтому внимание инвесторов приковано к прежним драйверам, которым для фунта является, разумеется, Brexit. В настоящий момент премьер-министр Великобритании Тереза Мэй пытается найти компромиссы с лидером Лейбористской партии Джереми Корбином, который мог бы помочь Мэй добиться одобрения соглашения в парламенте. Впрочем, существует сценарий проведения нового референдума по текущему варианту соглашения с ЕС, что грозит существенными изменениями его условий, которые придётся вновь согласовывать.

AUD/USD

Австралийский доллар резко ослабляется против американского, обновляя локальные минимумы от 11 марта. Снижение инструмента сегодня обусловлено публикацией разочаровывающей статистики по потребительской инфляции в Австралии за 1 квартал 2019 года. Индекс показал нулевую динамику в квартальном исчислении и вырос на 1,3% в годовом, что оказалось заметно хуже ожиданий рынка 0,2% кв/кв и 1,5% г/г. В 4 квартале 2018 года индекс показывал рост 0,5% кв/кв и 1,8% г/г. Показатель базовой инфляции от РБА за аналогичный период вырос на 0,3% кв/кв и 1,6% г/г при прогнозе 0,4% кв/кв и 1,7% г/г.

USD/JPY

Доллар США продолжает развитие флэтовой динамики в паре с японской иеной, оставаясь неподалёку от отметки 112.00. Поддержку иене оказывают общие настроения на рынке, которые характеризуются низким спросом на риск. Доллар, в свою очередь, отыгрывает неоднозначную статистику со строительного рынка за март, который отметился резким сокращением продаж вторичного жилья, но сигнализировал о росте продаж новостроек. Инвесторы ожидают появления новых драйверов на рынке, одним из которых может стать заседание Банка Японии 25 апреля.

Нефть

Цены на нефть показали смешанную динамику 23 апреля, что стало ожидаемой реакцией рынка на резкий рост котировок в начале недели. В настоящий момент поддержку инструменту оказывают заявления США об отмене льготных условий для ряда стран при импорте нефти из Ирана. Среди таких стран значится и Китай, который уже успел раскритиковать США за подобное решение. Давление на инструмент во вторник оказал опубликованный отчёт Американского нефтяного института (API), который указал на резкий рост запасов на 6,900 миллиона баррелей. В среду инвесторы ожидают публикации полноценного отчёта по запасам нефти от Министерства энергетики США.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика

 

[MikhailLF]

LiteForex аналитика. Утренний обзор рынка

EUR/USD

Евро завершил торги 24 апреля уверенным снижением против доллара США, обновив рекордные минимумы с июня 2017 года. Давление на европейскую валюту оказали слабые макроэкономические публикации из Германии, а также общее укрепление доллара. Согласно данным от IFO, индекс делового оптимизма в Германии в апреле снизился с 99,6 до 99,2 пункта при прогнозе роста до 99,9 пункта. Индекс экономических ожиданий за аналогичный период снизился с 95,6 до 95,2 пункта, тогда как эксперты ожидали рост до 96,1 пункта. Индикатор оценки текущей ситуации откатился со 103,8 до 103,3 пункта при прогнозе 103,6 пункта. Добавляют негатива на рынок ожидания развития торгового конфликта между США и ЕС – после того как Трамп анонсировал введение импортных пошлин, а ЕС ответил симметричными мерами. Однако пока в центре внимания находится торговый конфликт США и КНР; в ближайшее время стороны должны провести два новых раунда переговоров, которые, возможно, завершатся подписанием итогового соглашения.

GBP/USD

Фунт стерлингов снизился против доллара США в среду, обновив локальные минимумы от 15 февраля. Развитию «медвежьей» динамики способствовали макроэкономические публикации из Великобритании. Объёмы чистых заимствований государственного сектора в марте выросли на 0,840 миллиарда фунтов, тогда как ранее они снижались на 0,514 миллиарда. Аналитики рассчитывали на сохранение негативной динамики на уровне -0,400 миллиарда фунтов. Накануне в СМИ попала информация о том, что премьер-министр Великобритании Тереза Мэй намерена вновь добиваться пересмотра соглашения с ЕС. Комментарии Еврокомиссии не заставили себя долго ждать: Жан-Клод Юнкер заявил, что ЕС пересматривать сделку не будет. По его мнению, текущий вариант соглашения является «наилучшим» вариантом для обеих сторон.

AUD/USD

Австралийский доллар значительно подешевел против доллара США в среду, обновив локальные минимумы от 8 марта и вновь приблизившись к сильному уровню поддержки 0.7000. Сильное давление на позиции австралийской валюты оказали опубликованные накануне данные по потребительской инфляции за 1 квартал 2019 года, которые оказались хуже ожиданий аналитиков. Сегодня инструмент ожидаемо торгуется во флэте. В Австралии закрыты рынки по случаю празднования национального праздника, поэтому всё внимание инвесторов будет приковано к статистике из США. С открытием американской сессии ожидается публикация данных по динамике заказов на товары длительного пользования за март.

USD/JPY

Доллар США заметно укрепился против японской иены в среду, прервав серию флэта с 15 апреля. Рост инструмента 24 апреля был вызван укреплением доллара, а также публикацией неоднозначной статистики из Японии. Индекс активности во всех отраслях в феврале показал снижение на 0,2% м/м после нулевой динамики прошлого месяца. Показатель оказался несколько хуже ожиданий рынка -0,1% м/м. При этом индекс совпадающих индикаторов в феврале вырос с 99,6 до 100,4 пункта, что оказалось лучше прогнозов аналитиков (98,8 пункта). Индекс опережающих индикаторов укрепился с 96,3 до 97,1 пункта при прогнозе 97,4 пункта. Сегодня в центре внимания инвесторов находится решение Банка Японии по процентной ставке и сопутствующая пресс-конференция. Как и ожидалось, регулятор оставил процентную ставку без изменений на уровне -0.1%, подчеркнув сохранение существенных рисков для японской экономики. Центробанк также незначительно пересмотрел свои прогнозы относительно роста ВВП по итогам 2019 и 2029 гг. В 2019 году Банк ожидает роста экономики на 0,9% г/г, а в 2020 — на 1,0% г/г. Прошлые прогнозы предполагали рост 0,8% г/г и 0,9% г/г, соответственно.

Нефть

Цены на нефть показали незначительный рост 24 апреля, продолжая торговаться на рекордных максимумах. Более уверенному укреплению накануне препятствовали данные отчёта от Министерства энергетики США, которые отразили резкое увеличение запасов нефти за неделю на 19 апреля на 5,5 миллиона баррелей до отметки 460,6 миллиона баррелей. Аналитики ожидали появления положительной динамики, но рассчитывали на рост лишь на 1,255 миллиона. Отчёт также отразил рост добычи нефти в США с 12,100 миллиона до 12,200 миллиона баррелей в день.

Читайте больше аналитики в блоге компании: LiteForex Аналитика